Yo me quedo con esta definición de eficiencia: "Capacidad de lograr un fin empleando los mejores medios posibles" (Gastando inteligentemente y eligiendo bien las semillas a sembrar). Una entidad financiera puede ser eficaz (lograr su objetivo de una buena intermediación financiera entre ahorristas y tomadores de préstamos), pero lo pueden hacer a un costo muy alto y hasta sin ganar nada.

La eficiencia pasa por hacerlo de la mejor manera posible, por ende las entidades que sean más eficientes, tienen más posibilidades de éxito y trasmiten más seguridad a los ahorristas.

Existe una publicación periódica del Banco Central el cual es un resumen de los principales datos de los balances remitidos a ellos por los bancos y financieras. Esta publicación es muy completa pero necesita ser simplificada para que se puedan tener estos datos un poco más ordenados.

Esto es lo que estamos haciendo en estos artículos y viendo juntos las tendencias. Incluimos siempre tanto a bancos como financieras, ya que ambas son igualmente mejores o no en base a estos parámetros, independiente de su tamaño o tipo de licencia obtenida.

Los siguientes parámetros son universales y nunca fallan. Seguiremos mirando esto públicamente con los lectores para que tengan información semanal y también un resumen mensual de cuáles son las entidades financieras más exitosas en cada categoría. Como tenemos solo cuatro domingos al mes para compartir esta información, seleccionamos algunas variables a mirar juntos que son las que por definición hacen a los mejores Bancos y Financieras aquí y en cualquier parte del mundo. Hoy veremos juntos a los

Top 10 en Rentabilidad – Datos a diciembre del 2016

Todas las entidades financieras son empresas con fines de lucro. Por ende, un factor clave que determina el éxito y por ende su permanencia son los niveles de rentabilidad. A efectos de este análisis, al igual que muchos colegas, para mi gusto el mejor parámetro de rentabilidad es el que mide el rendimiento de los activos. En otras palabras, si la entidad es buena en aprovechar bien y eficientemente tanto su capital como los depósitos que recibe de individuos, familias, empresas privadas y sector público. En la medida que un banco y financiera logre sacar buenos réditos en su gestión, existe mayor garantía de permanencia de la empresa a lo largo del tiempo. Y recordando el capítulo uno, libro uno, día uno, primera hora de clases en Economía: "Todos buscan maximizar sus beneficios" Un clásico. Aquí una foto de como cerraron los top 10 con el último dato disponible al cierre de este articulo. El podio para FIC, Finlatina e Itaú, Felicitaciones.

La ciencia para buscar predecir y ayudar a que el sistema financiero se mantenga estable es actuar con rapidez en caso necesario, y estos primeros análisis pueden darse mirando simplemente la información disponible en forma pública. Hay muchas más, pero empezando por estas que estamos revisando juntos, tanto los lectores como los reguladores ya tendrán siempre una primera y rápida visión del estado de la industria. De hecho, a lo largo de estos artículos, lo estaremos viendo y analizando juntos. Este parámetro seleccionado refleja cuando está gastando cada banco o financiera para ganar cada Gs 100. Por lógica, cuando más gaste porcentualmente a lo que genera de ingresos, es más ineficiente y viceversa. En otras palabras, no es eficiente gastar Gs 900.000 para cobrar Gs 1.000.000. (en este ejemplo tenemos un mal índice de eficiencia del 90%, muy alto). Si es así, inmediatamente los dueños tendrán que invertir, revisar la estrategia, capacitar y cambiar esquemas buscando una rápida mejora. Tenemos finalmente aquí la foto de los top 10 en Eficiencia según últimos datos disponibles al cierre de este artículo. El podio aquí para GNB, Continental e Itaú. Felicitaciones.

Cada domingo avanzaremos en este análisis, y el último domingo de cada mes veremos un resumen final ponderando de todas las variables juntas, las cuales combinadas dan una clara visión completa de quiénes son los líderes en seguridad para los ahorristas. Este modelo ha sido utilizado en los últimos años y ha resultado muy predictivo para casos de entidades que fueron absorbidas, fusionadas y que han llegado a procesos de ajustes importantes

Así, recordemos que hay varios factores de éxito de las entidades financieras. Estas siempre ayudarán a identificar con rapidez a los mejores bancos y financieras.

a) El primer domingo del mes vimos los mejores banqueros en saber prestar y recuperar,

b) El segundo domingo vimos los mejores en capitalización y liquidez,

c) Hoy estamos viendo a los top 10 en saber hacer negocios y saber gastar sabiamente, y

d) Por último, mensualmente miraremos la combinación ponderada de todas estas variables para tener la foto final de las mejores Entidades Financieras.

Mirarlos ahora por grupos de factores nos da ya una idea aproximada inicial muy útil.

Recordar siempre que desde el punto de vista de seguridad, todas las entidades financieras supervisadas por el BCP y de capital privado están con sus depósitos garantizados por el Fondo de Garantía de Depósitos, ahora hasta 75 salarios mínimos o sea ? 147.338.025, con el salario mínimo actual, en cada entidad financiera. Por ende, el análisis se vuelve fundamental para depósitos que superen este importe.

El ranking de estas variables puede registrar cambios mensuales. Las mismas se nutren de información pública proporcionada por las propias entidades en carácter de declaración jurada al Banco Central del Paraguay, las cuales aún no disponen de dictamen de auditoria externa. Estas son publicadas mensualmente en el sitio web bcp.gov.py, así como periódicamente en los diarios impresos de mayor circulación. Este análisis no incorpora la posibilidad de daños patrimoniales relacionados a riesgos de fraudes masivos de tipo cambiario, crediticio u operacional, así como tampoco incluye los efectos positivos o adversos originados en los países sedes de entidades extranjeras, los cuales poseen otros mecanismos de monitoreo y prevención que no son abarcados en el presente análisis.

Los ratios corresponden a fechas de cortes mensuales, siendo por ende de carácter estático y estrictamente cuantitativo. Este reporte no implica bajo ningún concepto una recomendación a invertir, desinvertir, incrementar o disminuir posición en las entidades financieras del sistema paraguayo, mencionadas o no mencionadas en este artículo. El objetivo es proporcionar a los lectores una fuente adicional de información a las ya existentes proveídas por el Banco Central del Paraguay, Calificadoras de Riesgo y demás entidades y asesorías financieras.

Estas tendencias las seguiremos viendo en los siguientes artículos. El ejercicio mensual será siempre analizar la combinación de todas estas variables, ponderarlas y compartir estos datos con los lectores para su información en forma ordenada. Buscando siempre desde esta columna aportar un análisis más para comunicar a tiempo señales que ayuden a promover la estabilidad del sistema Financiero, como lo indica nuestra Ley del Banco Central del Paraguay.